受惠北美大型CSP厂商对AI服务器需求高涨，根据英伟达日前公布的FY3Q24财报资料显示，数据中心部门营收创新高。

不过，据集邦咨询观察，尽管英伟达高阶GPU出货动能强劲，然近期美国政府出台对中国大陆新一波禁令却对其大陆业务带来冲击，英伟达虽然快速推出符合规范的产品如H20、L20及L2，但中国大陆云端厂商仍在测试验证阶段，难在第4季对英伟达贡献实质营收，预估2024年第1季才会逐步放量。

集邦咨询表示，2023~2024年北美CSPs如微软、Google、AWS等仍是高阶AI服务器（包含搭载英伟达、AMD或其他高阶ASIC芯片等）主要需求出海口，预估2024年对高阶AI服务器出货占比分别有24.0%、18.6%及16.3%。

预估中国大陆CSP厂商字节、百度、阿里及腾讯（BBAT）2023年对高阶AI服务器出货占比合计约6.3%，若考量现有禁令或后续风险，2024年占比可能将不到4%。

由于存在禁令可能扩大限制的潜在风险，集邦咨询认为，短期内中国大陆厂商将持续购买现成AI芯片，而英伟达 GPU AI加速芯片仍为其优先考量，除使用先前既有A800或H800库存，也将积极导入因禁令推出针对中国大陆市场开发的特规版H20、L20及L2等。

长期而言，中国大陆CSPs将加速扩大投入自研ASIC芯片，预估2024年尤以阿里旗下平头哥（T-Head）、百度最积极投入自研AI芯片开发，主要交由台积电（2330）和三星等代工生产。

与此同时，中国大陆较具规模或AI技术厂商，将持续发展通用型AI芯片，以提供给中国大陆本土厂商作为AI解决方案。

此外，上述中国大陆厂商目标在发展AI芯片之余，未来更以建置中国大陆AI服务器生态链为首要目标。

集邦咨询认为，要成功发展的关键之一，是在中国大陆政府须透过如规范大陆电信营运商等相关标案，需采用大陆自有AI芯片等政策支持